蘭格鋼鐵研究中心王國(guó)清撰文指出,鐵礦石談判的預(yù)期漲幅炒得如火如荼,鐵礦石價(jià)格上漲將增加鋼材生產(chǎn)成本,導(dǎo)致鋼鐵下游行業(yè)原料成本上升,使鋼鐵工業(yè)再次進(jìn)入高成本時(shí)代。
蘭格鋼鐵3月18日發(fā)布研究中心王國(guó)清撰文指出,近期,鐵礦石談判的預(yù)期漲幅炒得如火如荼,先前10至20%的漲幅預(yù)期只是曇花一現(xiàn),三大礦山接二連三提高鐵礦石的價(jià)碼,從上漲40%到80至90%,鐵礦石價(jià)格上漲對(duì)鋼材市場(chǎng)來(lái)說(shuō),影響巨大。
首先,鐵礦石漲價(jià)將增加鋼材生產(chǎn)成本,鋼鐵工業(yè)再次進(jìn)入高成本時(shí)代
依據(jù)2009年日本鋼企和三大礦山的長(zhǎng)協(xié)礦定價(jià),澳大利亞、巴西到中國(guó)的長(zhǎng)協(xié)礦離岸價(jià)約為60美元/噸,如果2010年的長(zhǎng)協(xié)礦上漲40至80%的話(huà),則離岸價(jià)在84至108美元/噸,按鐵礦石的品位為62.5%計(jì)算,噸鋼礦石成本上升260至530元;也就是說(shuō),即使不計(jì)海運(yùn)成本,使用長(zhǎng)協(xié)礦的鋼鐵企業(yè)的噸鋼的鐵礦石離岸成本將上升260至530元,長(zhǎng)協(xié)礦的上漲無(wú)疑將增加使用長(zhǎng)協(xié)礦鋼鐵企業(yè)的生產(chǎn)成本。
同時(shí),長(zhǎng)協(xié)礦的上漲也會(huì)助推現(xiàn)貨礦的價(jià)格上移。隨著鐵礦石談判的啟動(dòng)和預(yù)期上漲的傳聞和炒作的愈演愈烈,印度63.5%品位的期貨報(bào)價(jià)不斷攀升,3月15日已經(jīng)達(dá)到140至141美元/噸,較3月初上漲了10美元,較2009年11月初上漲了45美元左右;印度63.5%品位現(xiàn)貨礦,天津港的報(bào)價(jià)也上升到了1,050元,較3月初上漲了20元;而澳大利亞62%的粉礦現(xiàn)貨價(jià)格也在近半個(gè)月的時(shí)間里上漲了40元,達(dá)到了1,180元/噸。國(guó)內(nèi)鐵精粉的價(jià)格(以河北唐山66%酸粉干基為例)也由11月初的800元/噸上漲至目前的1,070元/噸(3.12),上漲了將近200元。鐵礦石價(jià)格的整體上漲推高了鋼鐵企業(yè)的生產(chǎn)成本。據(jù)蘭格鋼鐵信息研究中心成本監(jiān)測(cè)數(shù)據(jù)顯示,從2009年11月初至今,粗鋼成本已經(jīng)上升了600元,其中鐵礦石成本上升占總成本的60%左右。
其次,鐵礦石漲價(jià)將支撐鋼材市場(chǎng)價(jià)格上行
受鐵礦石漲價(jià)的影響,鋼鐵企業(yè)在原料成本上升、利潤(rùn)空間下降的前提下,必將上調(diào)出廠價(jià),轉(zhuǎn)移成本壓力,以維護(hù)企業(yè)的利潤(rùn);根據(jù)中國(guó)鋼鐵工業(yè)協(xié)會(huì)2010年第一次行業(yè)信息發(fā)布會(huì)公布的數(shù)據(jù)顯示,納入統(tǒng)計(jì)的68戶(hù)大中型鋼鐵企業(yè)2009年實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)553.88億元(含投資收益、資產(chǎn)減值損失轉(zhuǎn)回167.52億元),比08年下降31.43%。而大中型鋼廠2009年全年銷(xiāo)售利潤(rùn)率僅為2.43%。春節(jié)過(guò)后,受原料成本推動(dòng),國(guó)內(nèi)鋼廠不斷上調(diào)出廠價(jià)格,對(duì)于國(guó)內(nèi)鋼市起到一定的支撐作用。而鐵礦石漲價(jià)在一定程度更是助漲了鋼鐵貿(mào)易企業(yè)看好后市的信心,在鋼廠和貿(mào)易商的共同推動(dòng)作用下,鋼材市場(chǎng)價(jià)格近期出現(xiàn)急拉暴漲,3月8日至3月12日,一周之內(nèi)長(zhǎng)材和板材全國(guó)均價(jià)比上周漲148元 ,比2月底上漲224元。
再次,鐵礦石漲價(jià)導(dǎo)致鋼鐵下游行業(yè)原料成本上升
隨著鐵礦石的漲價(jià)推高鋼材成本,鋼鐵生產(chǎn)企業(yè)成本將向下游傳導(dǎo),繼而將影響到整個(gè)制造業(yè)和基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)的原料成本上升,使汽車(chē)、家電等制造業(yè)市場(chǎng)價(jià)格上升,最終將會(huì)由消費(fèi)者買(mǎi)單。
此外,還要看到,在成本轉(zhuǎn)嫁過(guò)程中,市場(chǎng)價(jià)格上漲與下游消化和接受程度的不統(tǒng)一,不利于鋼市的穩(wěn)定。
鋼鐵生產(chǎn)企業(yè)一般都寄希望于通過(guò)產(chǎn)品漲價(jià)的方式來(lái)轉(zhuǎn)移成本,但在目前高庫(kù)存、高產(chǎn)量的供大于求市場(chǎng)條件下,這一希望的前景也并不容樂(lè)觀。
當(dāng)前,鋼材市場(chǎng)需求尚未充分啟動(dòng),終端用戶(hù)對(duì)于持續(xù)推高的鋼材價(jià)格的接受還需一定的時(shí)間,目前即使短期內(nèi)鋼價(jià)推漲上去了,后面可能還會(huì)跌下來(lái)。09年7月份8月出的鋼材市場(chǎng)走勢(shì)也證明了這一點(diǎn),在7月份和8月初,鋼鐵企業(yè)持續(xù)大幅推漲市場(chǎng)價(jià)格,但市場(chǎng)的消化能力和承受能力有限,在8月份鋼價(jià)出現(xiàn)了暴跌的現(xiàn)象。
據(jù)蘭格鋼鐵信息研究中心市場(chǎng)監(jiān)測(cè)顯示,目前鋼材的出廠價(jià)格和市場(chǎng)價(jià)格倒掛的品種數(shù)量也在逐步增加,上周(2009年3月8日至3月12日)倒掛品種增加到14種,較前一周增加了3種,說(shuō)明鋼材市場(chǎng)對(duì)鋼廠出廠價(jià)上調(diào)的消化能力趨弱,鋼材市場(chǎng)的上漲面臨較大的不確定性。而目前在看好需求和后期成本上升的情形下,鋼廠和貿(mào)易商的悟貨惜售情況較多,暫時(shí)人為調(diào)整了供求關(guān)系。但在高庫(kù)存、高產(chǎn)量的情況下,如果生產(chǎn)成本上升不能順利的轉(zhuǎn)嫁到下游行業(yè)的話(huà),也必然引起鋼材市場(chǎng)的巨大調(diào)整,鋼廠也就面臨著一定程度的虧損。
重慶鋼管為鋼鐵工業(yè)的主要原料,鋼鐵工業(yè)作為國(guó)民經(jīng)濟(jì)的基礎(chǔ)性產(chǎn)業(yè),鐵礦石的上漲牽動(dòng)的不僅僅是鋼鐵工業(yè)脈搏,更進(jìn)一步來(lái)說(shuō)也是牽動(dòng)著鋼鐵下游用戶(hù)的發(fā)展,維護(hù)原材料的穩(wěn)定供應(yīng)和降低采購(gòu)成本是鋼鐵產(chǎn)業(yè)鏈各個(gè)行業(yè)所企盼的。但中國(guó)鐵礦石較高的對(duì)外依存度,使得中國(guó)的鐵礦石談判年年受制于人,鋼材市場(chǎng)也常年在鐵礦石談判的輪回中起伏。時(shí)下,眾多鋼鐵企業(yè)寄望于國(guó)家規(guī)范鐵礦石進(jìn)口秩序,以礦業(yè)公司的形式集中采購(gòu),另外,加大鋼鐵企業(yè)海外投資開(kāi)礦控股力度,同時(shí)也要加強(qiáng)鋼鐵工業(yè)的淘汰落后產(chǎn)能和結(jié)構(gòu)調(diào)整力度,標(biāo)本兼治雙管其下,鋼鐵工業(yè)才能健康發(fā)展,鋼材市場(chǎng)才能平穩(wěn)運(yùn)行。 |